基于Copula函数的上证综合指数的趋势预测

作者：闫海波; 张贺

来源：佳木斯大学学报(自然科学版), 2020, 38(06): 107-111.

• Copula函数
• 上证综合指数
• 相依关系

在新型冠状病毒冲击下,全球经济深受影响,自3月份美股4次熔断以来,对于我国股市未来走势的讨论愈加热烈,在此背景下,选用Gumbel Copula函数分别对上证综合指数2020年1月至2020年4月的日最高价价格和日收盘价价格之间、日最低价价格和日收盘价价格之间的相关性以及尾部特征进行分析,实证结果表明:(1)Gumbel Copula函数能更好的刻画指标间的相依关系,(2)最高价价格对收盘价价格的影响更大,上证指数上涨的概率大于下跌的概率,最高价局部出现极值的概率增大。

• 单位
  新疆财经大学