基于VAR模型对上海股市价量关系的实证分析

作者：方锦雯; 王志^*

来源：宁波工程学院学报, 2020, 32(01): 32-36.

• 价量关系
• VAR模型
• Granger因果关系
• 脉冲响应函数

通过建立VAR模型对2016年1月至2017年9月上证指数股票的数据进行分析,根据Granger因果检验结果得出价、量之间存在双向因果关系。利用脉冲响应函数与方差分解,检验了在短时期内股价和成交量之间有相互影响关系,显示出股价对于成交量的影响较成交量对于股价的影响更强。

• 单位
  宁波工程学院