基于改进SFA模型的银行效率与风险动态关系研究——来自中国16家上市商业银行的经验证据

作者：钟世和; 何英华; 吴艳

来源：统计与信息论坛, 2018, 33(12): 30-36.

• 银行风险
• 银行效率
• SFA模型

商业银行效率和风险关系密切,但现有研究多集中于商业银行风险对效率的影响,而缺乏效率对风险影响的研究,尚未从动态视角考察效率与风险的相互关系。利用改进的SFA模型和方差法分别测算商业银行效率和风险,运用VAR模型检验两者之间的动态关系,结果表明:中国商业银行存在"鲍曼悖论",即商业银行风险与效率之间存在双向负相关关系;相比风险波动对效率方差的贡献比例,效率波动对风险方差的贡献更大。因此,商业银行在经营过程中,一方面要做好风险和效率之间的权衡;另一方面要着力提高商业银行效率,不断增强风险控制能力,从而实现商业银行健康、可持续发展。

• 单位
  中国人民银行西安分行; 西安交通大学