我国铁矿石期货价格发现功能的实证研究

作者：雷元安; 刁节文

来源：经济研究导刊, 2019, (36): 67-68.

• 铁矿石期货
• 价格发现
• 方差分解

基于2013年10月21日至2019年9月30日铁矿石期货收盘价和中国铁矿石价格指数(CIOPI)数据,采用时间序列检验法对我国铁矿石价格发现功能进行实证分析。研究发现,我国铁矿石期现货价格存在长期均衡关系,期货价格单方面正向引导现货价格,而且期货价格对现货价格的影响贡献度高达77.04%。

• 单位
  上海理工大学