摘要

经济下行期,企业增值税相对营业收入和营业利润的变动关系直接影响企业对增值税税收负担轻重的感知。本文从增值税税收制度与企业行为耦合的视角对企业增值税税负粘性形成机理进行剖析,并在此基础上进一步探究企业增值税税负粘性背后的微观动因。研究认为:首先,增值税进项抵扣制度下,企业投入相对企业产出的非对称变动,引致增值税相对流转规模即营业收入变动的粘性。其次,增值税税负转嫁逻辑下,增值税税负转嫁成本在企业业绩上升和下降时表现出非对称变动,引致增值税相对流转收益即营业利润变动的粘性。最后,企业过度投资行为以及税负转嫁乏力是引致和增强企业增值税税负粘性的微观动因,表明企业增值税税负粘性可以提供企业投入产出的协同效率以及税负转嫁能力方面的增量信息,对于政府优化税制以及企业优化投入产出关系从而降低自身税负“痛感”具有一定的启示。

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