美国证券交易委员会的独立性探析

作者：刘亚东

来源：现代商业, 2012, (36): 37-38.

DOI：10.14097/j.cnki.5392/2012.36.179

• 证券交易委员会
• 独立性

美国证券交易委员会(SEC)是美国金融市场的主要监管机构,一直享有"独立、高效"的美誉,并作为美国独立监管机构的杰出代表。SEC快速、高效的执法行动,也受益于国会对其独立地位、全能职权的授权,而最高法院也一再通过判例予以确认。但实际上,SEC并不是完全独立的,美国国会、总统、华尔街金融利益集团均通过各种方式对SEC施加影响力:SEC所有的权力来自国会的授予;总统在人事任免、经费预算控制着SEC;华尔街金融利益集团则通过游说等方式影响SEC的决策。因此,SEC的独立性是相对的,各方对SEC的作用可以概括为"国会控制、总统影响、利益集团反制"。

• 单位
  中国社会科学院