基于CreditMetrics模型评估银行信贷的信用风险

作者：窦文章; 刘西

来源：改革与战略, 2008, (10): 81-84.

DOI：10.16331/j.cnki.issn1002-736x.2008.10.057

• 信用风险
• 风险价值
• CreditMetrics模型
• 蒙特卡罗方法 credit risk
• value at risk
• Credit Metrics Model
• Montcarlo Method

随着市场竞争日趋激烈,金融风险管理显得越来越重要。文章首先论述CreditMetrics模型的建模逻辑过程及其特点;基于风险价值(var)概念进行蒙特卡罗模拟,计算得出某商业银行信贷数据的核心参数:信用风险转移矩阵、门槛率、违约回复率以及最终的风险价值,进而利用这些参数测算出该商业银行贷款的风险等级及其分布。

• 单位
  中国人民大学; 北京大学