基于双边随机边界模型的资本监管有效性研究

作者：袁庆禄

来源：金融理论与实践, 2013, (11): 8-13.

• 资本监管
• 商业银行
• 风险水平
• 双边随机边界模型 capital regulation
• commercial banks
• risk level
• two-tiered stochastic frontier model

构建一个双边随机边界模型,估计和分析资本监管当局与商业银行对银行风险水平的影响能力及其影响效应,借以评估资本监管的有效性。研究结果表明:监管当局与商业银行不同的影响能力对银行风险水平的形成具有重要作用;商业银行具有明显的信息优势和更强的影响能力,双方的综合影响结果导致实际风险水平比均衡风险水平高34.78%,中国商业银行对风险仍具有较强的承受能力,资本监管有效性相对不足。监管当局需要提高资本充足监管水平,并加强对商业银行的行业信息和个体信息的深度了解,进一步增强资本监管的有效性。

• 单位
  信阳师范学院; 财政部