交易成本下的两值期权的定价模型研究

作者：马芙玲; 梁满发

来源：上海师范大学学报(自然科学版), 2009, (06): 588-593.

• 交易成本
• 两值期权
• 期权定价 transaction costs
• binary option
• option pricing

将B-S模型推广到有交易成本的两值期权的定价模型.利用离散模型和无套利原理,推导出在比例交易成本下两值期权的多头和空头定价方程,并由此求出了两值期权多头定价公式.证明了CONC和AONC期权价值关系式,也推出多头看涨、多头看跌CONC期权之间的平价公式.

• 单位
  华南理工大学; 中山火炬职业技术学院