等级依赖效用下最优投资问题的扩展研究

作者：罗马

来源：数学进展, 2020, 49(01): 115-127.

• 等级依赖效用
• 风险约束
• 概率加权函数
• 非光滑
• 广义逆函数
• 超微分

本文在文献[https://ssrn.com/abstract=3135695]的基础上,去掉了等级依赖效用投资者的概率加权函数的连续性和单调增加的严格性,以及其原始效用函数的连续可微性.通过引入一般单调函数的广义逆函数以及凹函数的超微分,克服了分析上所带来的新的困难,证明了新模型最优解的存在性并给出其显式表达.

• 单位
  北京航空航天大学